Análisis y Diagnostico Financiero

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- Análisis del Balance. Situación financiera. Ver las cifras importantes del Balance General. El comportamiento de sus activos. Tamaño de la deuda, ¿La puede pagar? Necesita inyectar capital la empresa para mejor?

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La rotación de los activos totales:

Este indicador nos muestra que la empresa está por debajo del promedio de la industria que representa el 2.0 %. Si hubiera alcanzado el promedio de la industria hubiera alcanzado un volumen adicional de ventas de 1,175,000, lo que hubiera representado mejores resultados financieros, por consiguiente la hubiera sido mejor. Es importante que la empresa mejore el nivel de sus ventas, ya que no está utilizando apropiadamente sus activos para generar mayor volumen de ventas y lograr pasar el punto de equilibrio en los resultados de sus operaciones.

Evolución de la deuda:

La empresa aumento sus pasivos de un año al otro en 209,848, lo que representa un incremento en la deuda del 13.4%, por consiguiente la relación de los pasivos sobre el capital aumento de 2.65 en el año 2014 a 3.00 en el año 2015. No se necesita inyectar la capital ya que la empresa cuenta con suficiente liquidez para hacerles frente a sus deudas.

Riesgo de los pasivos:

El pasivo corriente del año 2015 vs 2014 mejoró, ya que la deuda corriente bajo en 255,402, lo que representa un 29.3%. El pasivo a largo plazo aumento en el año 2015 en 464,250, lo que representa un crecimiento en la deuda a largo plazo de 66.5%. El aumento real del pasivo fue de 208,848, lo que representó que los pasivos aumentaron de un año al otro en 13.29%.

- Diagnóstico en base al análisis anterior. El problema de JC Del Cid & Asociados ¿es económico o financiero? ¿Cuál es el problema?

El problema de la Empresa JC Del CID & Asociados es de carácter económico ya que no se utiliza de manera eficiente los recursos para satisfacer la necesidades del negocio.

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- JC Del Cid & Asociados, le asignó la tarea de evaluar el rendimiento financiero durante 2015 y su posición financiera al final del año. Para llevar a cabo esta asignación, reunió los estados financieros de 2015 (Anexo 1 y 2), para que presente las razones financieras de acuerdo al sistema Du Pont y el análisis de muestra representativa y de serie de tiempo de dichos estados financieros y realice el análisis de los resultados.

- Razones de Liquidez:

Razón Circulante:

2015

Activos corrientes

1,531,181.00

2.5 VECES

Pasivos corrientes

616,000.00

2014

Activos corrientes

1,551,445.00

1.8 VECES

Pasivos corrientes

871,402.00

Capacidad de pago a corto plazo

A mayor razón, poco nivel de endeudamiento a corto plazo o un exceso de activos circulantes.

Comentario: Puede hacerle frente al pago de sus deudas a corto plazo a medida que vencen, ya que su activo corriente es mayor que su pasivo corriente.

Como podemos para el periodo 2015 aumentaron su capacidad de pago a corto plazo de 1.8 a 2.5 veces, lo que indica que por cada balboa de pasivo corriente, la empresa dispone de 2.5 balboas. Esta razón mejoró en el año 2015 vs 2014.

Ácida o prueba rápida:

2015

Activos corrientes - Inventario

830,556.00

1.3 veces

Pasivos corrientes

616,000.00

2014

Activos corrientes - Inventario

788,000.00

0.9 veces

Pasivos corrientes

871,402.00

Capacidad de pago en el corto plazo con recursos convertibles rápidamente en efectivo.

A mayor razón, puede representar poco endeudamiento de corto plazo o exceso de efectivo o cuentas por cobrar.

Comentario: Puede hacerle frente al pago de sus deudas a corto plazo, ya que su activo corriente es mayor que su pasivo corriente, de 2014 a 2015 aumento su capacidad de recursos disponibles en efectivo de 0.9 a 1.3 veces. La prueba de ácido no indica que la empresa dispone 1.3 balboas de liquidez inmediata para cubrir cada balboa de pasivo corriente.

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- Razones de Actividad:

Rotación de activos totales

Ventas

5,075,000.00

2 veces

Total de activos

3,125,000.00

Mide la eficiencia con la que la empresa utiliza sus activos para generar ventas.

A mayor razón mayor existe una mayor eficiencia en la utilización de los activos.

Presenta una baja rotación de activos de 2 veces al año.

Rotación del inventario

Costos de bienes vendidos

3,704,000.00

5 veces

Inventario

700,625.00

Mide la actividad, o liquidez del inventario de una empresa.

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