Estado Financiero Proforma

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Con base a los Estados Financieros (Balance general) y a la información adicional elabore el Estado Financiero Proforma de la empresa XYZ.C.A.

XYZ.C.A

BALANCE GENERALPROFORMA

AL 31/12/2014

ACTIVOS

Bs. F.

PASIVOS

Bs. F.

Caja

30.000 **

Cuentas por Pagar 14% de Ventas

125.000

Valores negociables

18.000

Impuestos por pagar

20.000

Cuentas por Cobrar 18 % Ventas

162.000

Otros Pasivos a Corto Plazo

5.000

Inventarios 12% de Ventas

108.000

Total Pasivo a Corto Plazo

151.000

Total Activos Corrientes

318.000

Pasivo a largo Plazo

200.000

Activos Fijos Netos

350.000+90.000-32.000

408.000

Total Pasivo

351.000

Total Activos

726.000

CAPITAL

Acciones Comunes

277.000

Utilidad Neta -Superávit

67.500 ERProf

Utilidades Retenidas

48.000 ER

Total Capital

392.500

Fondos externos requeridos

(17.500) **

Total Pasivos y Capital

726.000

Aplicando la ecuación contable: ACTIVO = PASIVO + CAPITAL

726.000 = 351.000 + 392.500

726.000 = 743.500

(Al realizar la resta o diferencia 726000 - 743000). La empresa posee un exceso de dinero, esto es, 17.500 Bs. **

FLUJO DE EFECTIVO

Es un estado financiero dinámico que incluye la información anual del ejercicio de recursos. Se calcula en base a los flujos de dinero, obteniendo como resultado una caja final o disponible, debido a lo cual se le conoce como flujo de caja. El flujo de efectivo sirve además para determinar la capacidad de pago en el caso de existir créditos, así como para determinar el monto de los dividendos que se pueden pagar a los inversionistas.

EJEMPLO

La empresa XYZ,C.A. desea proyectar su presupuesto de efectivo para los meses de marzo, abril y mayo del año 2017 para lo cual se cuenta con la siguiente información:

- Las ventas se pronostican en 200.000 Bs., 300.000 Bs. y 400.000 Bs: para los meses marzo, abril y mayo respectivamente. El 30% de estas ventas son de contado; el 40% son a crédito generando unas cuentas por cobrar a 1 mes y el 30% restante en cuentas por cobrar al cabo de 2 meses.

- En el mes de mayo la empresa recibirá 50.000 Bs. de dividendo por acciones.

- Se recibieron intereses de 30.000 Bs. por cada mes.

- Las compras representan el 70% de las ventas las cuales se pagaran de las siguientes formas:

10% se paga de contado.

70% el mes siguiente de la compra.

20% se paga 2 meses después de efectuada la compra.

- Se pagaron dividendos en efectivo por 30.000 Bs. En mayo.

- Los gastos de arrendamientos son de 30.000 Bs. Cada mes.

- Los sueldos y salarios se estiman en 10% de las ventas mensuales.

- Se estima en mayo impuestos por 25.000 Bs.

- El efectivo inicial para el mes de marzo es de 50.000 Bs.

- El saldo mínimo del efectivo es de 25.000 Bs.

Solución.

Leer el número de la transacción y calcular el mismo número en el cuadro

Primero se determinan las Entradas (o cobros) de Efectivo.

Segundo se determina las Salidas (o desembolsos) de Efectivo.

Y por último se elabora el Flujo de efectivo PROYECTADO (igual a Entradas menos salidas)

XYZ, C.A.

Estimados de ENTRADAS de efectivos

Desde marzo a mayo 2017

Conceptos

Meses

Marzo

Abril

Mayo

Ventas estimadas

200.000

300.000

400.000

1. Ventas al contado (30%)

200000x30%

60.000

300000x30%

90.000