Planificacion financiera.

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Al realizar una proyección de estos estados, la empresa puede prever si contará con el efectivo necesario para cubrir sus gastos y obtener ganancias. Analizar el estado de flujo de efectivo, por lo tanto, es una actividad muy importante para las pequeñas y medianas compañías que suelen sufrir la falta de liquidez para satisfacer sus necesidades inmediatas. El flujo de efectivo permite realizar previsiones y ayuda a evitar las soluciones de urgencia (como acudir a financistas para solicitar préstamos de corto plazo y elevado costo).

Cabe resaltar que la elaboración del flujo de efectivo posibilita la gestión de las finanzas, contribuye a la toma de decisiones y facilita el control de los egresos para mejorar la rentabilidad.

Inventarios

Las materias primas son los materiales con los que físicamente se fabrican los productos terminados y quedan integrados en él.

Materiales indirectos son aquellos que se utilizan en la producción o distribución de artículos terminados pero no quedan integrados físicamente en el producto final o se consumen en el proceso.

Los objetivos fundamentales del control de inventarios por una parte, la idea es asegurar la existencia y disponibilidad de materia prima o mercancía terminada para la producción o venta.

Así pues, el control del nivel óptimo de inventarios se sitúa en una doble finalidad:

Contar siempre con existencia de mercancía.

Tener el mínimo posible de existencia de mercancías.

Capital de trabajo

El capital de trabajo es la capacidad financiera de una empresa de desarrollar sus actividades en el corto plazo.

La principal fuente de ingresos del capital de trabajo son las ventas de mercancías a los clientes y el principal motivo de desembolsos son las compras de mercancías y los gastos ordinarios de operación.

El objetivo de la administración del capital de trabajo es mantener liquidez en la empresa.

Una mala administración del capital de trabajo puede conducir a la empresa a incurrir en falta de pagos y llevarla al fracaso, aún en casos en que el negocio sea rentable.

Intereses y anualidades

Conceptos

Capital. Es el valor de la inversión inicial, también llamado valor presente o valor actual.

Interés. Es el precio del dinero, la renta que produce un capital en préstamo.

Interés simple. Cuando el interés que se obtiene de una inversión se debe solamente al Capital, ya que éstos se retiran al vencimiento de cada período.

Interés compuesto. Es el que se obtiene cuando los intereses no se retiran sino que se van sumando al capital inicial y generan interés sobre interés.

Monto. Es la suma de Capital más Intereses.

Fórmula del interés simple :

I = Ani donde :

I = interés

A = capital

n = tiempo expresado en períodos

i = tasa

Meses de 30 días y años de 360.

Cuando no se especifica, se entiende que la tasa es anual.

Formula de interes compuesto

[pic 1]

Valor actual

Es un método que permite calcular el valor presente de una serie de flujos futuros de efectivo, utilizando una tasa de descuento que representa una rentabilidad que puede obtenerse. Esta tasa puede ser la de interés de mercado.

El valor actual o valor presente, permite comparar varios flujos cuando estos se generan en distintos puntos del tiempo, descontando todos ellos a una misma fecha.

Anualidades

Las aplicaciones más comunes de las anualidades son para crear un fondo o para amortizar una deuda.

Se llaman anualidades vencidas u ordinarias, cuando el pago de las rentas se hace al final de cada período.

Se llaman anualidades anticipadas, cuando el pago de la renta se hace al inicio de cada período