Administración del efectivo y valores comerciales

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MODALIDAD ABIERTA Y A DISTANCIA

ÁREA ADMINISTRATIVA:

Finanzas II

Tarea 2: Resuelva el problema sobre administración de efectivo y valores comerciales

NOMBRE: Javier Virgilio Pillacela Pillacela.

FECHA: 01 de mayo de 2021

DOCENTE: María Isabel Neira

Actividad correspondiente a la Unidad 2:  Administración del efectivo y valores comerciales.

Cookie Cutter Modular Homes, Inc., tarda alrededor de cinco días en recibir y depositar los cheques de los clientes. La administración de la compañía piensa implantar un sistema de cajas de correo para reducir el tiempo de cobranza de la empresa. Se espera que el sistema de cajas de correo reduzca el tiempo de recibo y depósito a tres días en total. El promedio diario de la cobranza es de 145 000 dólares y la tasa de rendimiento requerida es de 9% anual.

a) ¿Cuál es la reducción de los saldos de efectivo pendientes como resultado de la implantación del sistema de cajas de correo?

Para saber cuál es la reducción de los saldos de efectivo pendientes con la implementación del sistema de cajas de correo (Lockbox), en el que se busca la reducción de cobranza de 5 días a 3; debemos calcular lo siguiente:

• Promedio diario de cobranza x días de reducción de tiempo

$ 145.000,00 x 2 días = $ 290.000,00

Como resultado obtenemos que al implementar el sistema de cajas de correo es de $ 435.000,00.

 
b) ¿Cuál es el rendimiento en dólares que podría ganarse sobre esos ahorros?

Del resultado anterior obtuvimos el saldo de efectivo reducido, para obtener el rendimiento ahora debemos aplicar el costo de oportunidad anual que es del 9%.

• Saldo de efectivo reducidos x tasa de rendimiento requerida

$ 290.000,00 x 9% = $ 26.100,00

En base a este resultado podemos decir que la empresa Cookie Cutter Modular Homes, Inc. Su rendimiento anual en dólares, sobre los saldos de efectivo reducidos es de $ 26.100,00.

c) ¿Cuál es el máximo cargo mensual que Cookie Cutter debe pagar por este sistema de cajas de correo?

En base a los resultados anteriores y para saber cual es el cargo mensual a pagar por el sistema Lockbox debemos aplicar la siguiente formula.

• Rendimiento anual / 12 meses

$ 26.100,00 / 12 = $ 2.175,00

El máximo cargo mensual que la empresa debe pagar por implementar el sistema de cajas de correo es de $ 2.175,00.

En conclusión, cualquier pago mayor a este resultado representara para la empresa una perdida, y al mantenerse por el debajo de ese valor; representara una utilidad.